HUD Lånkrav

US Department of Housing and Urban Development tilbyr lån med gunstige betalingsvilkår for villaeiere som kan ha problemer med å kvalifisere for et tradisjonelt boliglån. Federal Housing Authority forsikrer disse lånene for å oppfordre långivere til å ta på seg den ekstra risikoen som disse låntakere kan representere. Hvis låntakeren defaults, vil FHA kompensere utlåner for tapene. På grunn av denne økonomiske risikoen for FHA må du oppfylle visse krav for å kvalifisere seg til et HUD-lån.

Krav til kreditt

Kredittrapporten din må generelt vise en score på minst 580, og ikke mer enn to 30-dagers sen betaling i de to foregående årene for å sikre et HUD-lån. I noen tilfeller kan du imidlertid kvalifisere hvis du aldri har opprettet en kreditt score.

Du kan kanskje rettferdiggjøre noen mindre kredittproblemer hvis du nylig har gått gjennom en stor livsendring, for eksempel å miste jobben, flytte til et nytt sted eller lide alvorlig skade. Dette viser at du har en gyldig grunn til manglende betalinger og innlegg en mindre alvorlig risiko for mislighold i fremtiden.

Arbeidshistorie og inntektskrav

Du må ha jobbet kontinuerlig i minst to år for å sikre et HUD-lån. Jobbendringer er tillatt, men sjansene for godkjenning blir bedre hvis du har bodd hos samme arbeidsgiver. Din inntekt burde ha vært den samme eller økt i løpet av denne toårsperioden. Dine månedlige lånrelaterte utgifter bør ikke være mer enn 29 prosent av bruttoinntektene dine.

Inkluder alle kostnader betalt for boliglån forsikring, eiendomsskatt og villaeiers forsikring når du beregner din inntekt-til-gjeld forholdet. For eksempel, hvis din boliglånsbetaling vil være $ 500 per måned, er eiendomsskatten forutbetalinger $ 100 per måned og forsikringspremier på $ 75 per måned, vil dine totale månedlige lånerelaterte utgifter koste totalt $ 675.

Eksisterende gjeld og lån

Alle utestående kontoer med innkrevingsbyråer og rettsdommer mot deg må løses før du kan lukke lånet ditt. Du kan bli godkjent med åpne innkrevingskontoer, så lenge de er fullstendig betalt på lånefristen. Du må betale alle statlige skattemessige rettigheter i sin helhet. Føderalskort kan bli betalt på en betalingsplan, så lenge du fortsatt kan møte FHAs inntektsskattprosent med tillegg av skattebetalingen. Hvis du har innvilget for konkurs, må minst to år ha gått siden uttaket ditt. Etter en foreclosure må du vente i tre år og unngå fremtidige 30-dagers sen betaling.

Minimum eiendomsstandarder

Eiendommen selv er også underlagt visse minimumskrav. FHA ønsker å sikre at hjemmet det mottar som sikkerhet for lånet er strukturelt lyd og vil beholde sin verdi hvis utlåner er tvunget til å selge den etter en standard. En lisensiert taksator må undersøke hjemmet og attestere at det er trygt og beboelig. De viktigste problemområdene er elektriske ledninger, oppvarming og klimaanlegg, tak, varmtvannsbereder, struktur og hvitevarer.

Långrenser

Maksimalt lånebeløp varierer etter fylke og type eiendom, på grunn av regionale forskjeller i boligpriser. For eksempel er det maksimale lånebeløpet for et enebolig i San Francisco $ 625 500, mens maksimum i Fresno County er $ 281 750 for eneboliger. Flerfamiliehus kan sikres med større lån. En fire-plex i San Francisco kan sikres med et lån på opp til $ 1,202,925, for eksempel.

Hvordan søke om et HUD-lån

Søknadsprosessen for FHA-lån ligner på et tradisjonelt boliglån. Du vil bli bedt om din arbeidshistorie, bevis på inntekt og en liste over dine eiendeler. Du må også samtykke til en kredittsjekk. Hvis du foretrekker å søke på nettet, kan du gjøre det direkte fra FHAs nettsted. Du kan også be om forhåndsgodkjenning for å gjøre hjem-kjøpsprosessen enklere. Mange selgere vil behandle en forhåndsgodkjenning som ligner på et kontant kjøp, og gir deg gunstige betingelser for å lukke salget raskt.