Innholdsfortegnelse:
Det er flere regler du må følge når du konverterer en 401k til en Roth IRA. Internal Revenue Service har svært strenge regler om hvem som kan utføre en 401k-til-Roth IRA-overføring og hvordan det skal gjøres. Det er viktig å følge alle disse forskriftene slik at pengene i din arbeidsgiverbaserte 401k-plan kan flyttes til en Roth IRA-konto uten å få noen skattemessige konsekvenser.
Skritt
Bestem om du er kvalifisert til å konvertere en 401k til en Roth IRA. IRS lar bare skattebetalere som oppfyller visse inntektskrav gjøre det. En skattebetalers endrede justerte bruttoinntekt må være $ 100 000 eller mindre. Din MAGI er tallet på din avkastning som faktisk er gjenstand for skatt. Det er det som er igjen etter at alle fradrag og kreditter er trukket fra bruttoinntektene dine. Hvis MAGI er over $ 100 000, kan du ikke utføre overgangen i løpet av det aktuelle skatteåret. Det er mulig å utføre konverteringen i et senere skatteår hvis MAGI faller under $ 100.000.
Skritt
Utfør 401k-til-Roth IRA-konvertering på et passende tidspunkt. De fleste skattebetalere gjør det når de slutter å jobbe for arbeidsgiveren som er vert for deres 401k plan. Dette er fornuftig hvis du vil ha mer kontroll over pensjonene dine. Men de fleste 401k-planene tillater deg å holde pengene dine i dem på ubestemt tid. Investorer har alltid muligheten til å rulle over 401k til en IRA når som helst etter å ha forlatt en arbeidsplass. Det er ingen tidsbegrensning. Dette gir mening hvis skattebetaleren venter på et skatteår når hun er kvalifisert for en Roth IRA-overgang. Den eneste gangen det ikke gir mening å konvertere 401k penger til en Roth IRA, er hvis du fortsatt deltar i 401k-planen.
Skritt
Sett opp en Roth IRA-konto. Hvis du allerede har en Roth IRA, kan du bruke det. Hvis du ikke gjør det, må du etablere en. De fleste store finansinstitusjoner sponser Roth IRA-kontoer - inkludert banker, aksjeforetak og aksjeselskap. De fleste investorer velger aksjeselskap som Fidelity, Vanguard eller T. Rowe Price, fordi de har "ikke-belastende" midler med lave avgifter og tilbyr et bredt spekter av investeringsalternativer. Fortell finansinstitusjonen som du vil konvertere en 401k til en Roth IRA. Det vil sende deg papirer for å fylle ut og signere.
Skritt
Ta kontakt med eieren av 401k og fortell dem at du vil "rulle over" din konto til en Roth IRA. De fleste vil få deg til å lese et dokument, og fylle ut autorisasjonspapirer.Tegn på papirene og send dem tilbake. Pass på at du klart oppgir hvor du vil ha 401k pengene sendt, og at du vil ha en "rollover" og ikke en innløsning.
Skritt
Spør innehaveren av din 401k å sende pengene direkte til Roth IRA-kontoen. Noen finansinstitusjoner vil gjøre dette, slik at du aldri trenger å røre på pengene. Men mange finansinstitusjoner vil ikke; I stedet sender de deg en sjekk. Pass på at denne sjekken er utført til Roth IRA-kontoen, og ikke deg. Hvis det blir gjort til deg, vil det bli regnet som en innløsning, og du vil bli tvunget til å betale skatt på pengene pluss en 10 prosent straff. Hvis sjekken er utført til Roth IRA-kontoen, må du bare sende den til den finansielle institusjonen som holder din Roth IRA. Din 401k-til-Roth IRA-konvertering er fullført.