Innholdsfortegnelse:
En forvalter forvalter eiendeler for mottakerne av en tillit, eiendom eller annen part. En varemottaker er den organisasjonen som faktisk har eiendelene.En forvalter kan forlate eiendelene i varetekt av en bank eller annen institusjon. Banken sikrer eiendelene, men som forvalter mottar den ikke myndighet til å ta ledelsesbeslutninger, for eksempel hvilke aksjer eller obligasjoner som skal kjøpes med pengene i tilliten.
Fidusiær Ansvar
Forvalteren må foreta investeringsbeslutninger som er i beste grad av mottakerne. Støttemodtagerne kan saksøke forvalteren dersom forvalteren gjør en uansvarlig beslutning. En depotfører må beskytte eiendelene mot tyveri, men bevareren har ikke fidusiært ansvar til mottakerne. Dette innebærer at en depotfører må gjennomføre en finansiell transaksjon til forvalteren selv om bevareren mener at det er en dårlig beslutning.
Autorisasjon
En tillitsavtale opplister forvalteren og gir forvalteren myndighet over tillitsmidler. Forvalteren kan velge en annen organisasjon, for eksempel en bank, å opptre som varemottaker for aksjer, obligasjoner eller andre instrumenter i tilliten. Forvalteren kan også trekke eiendelene fra en bank og plassere dem i en annen bank, som endrer varemottakerens eiendeler.
Typer av Trustees og Custodians
En administrator kan være en person, en aksjemegler, en bank eller en annen organisasjon som har rett til å styre en tillit. Vaktmesteren er vanligvis en bank, men kan være en kredittforening, en børsmegling eller en annen organisasjon som lagrer penger eller finansielle instrumenter til kontohavere. En forvalter kan også være forvalter av tillitskontoene, for eksempel en bank som fungerer som administrator og holder midler på en kontrollkonto.
Interessekonflikt
En bank som fungerer som trustee, kan ikke være i stand til å plassere tillitsmidler i visse kontoer som den kontrollerer. Hvis banken mottar en provisjon når en kunde kjøper aksjer i et fond, eller kjøper en forsikring, har banken en interessekonflikt dersom den bruker pengene i tilliten til å kjøpe egne finansielle produkter. Arbeidsgiveravtalen for pensjonsinntektsloven forhindrer en bank fra å plassere penger i egne proprietære verdipapirfond når det er forvalter av en ansattes ytelsesplan. Hvis disse typer investeringer vil gi best mulig avkastning for mottakerne av tilliten, kan banken kjøpe lignende produkter fra en annen bank, som blir varemottaker.