Innholdsfortegnelse:
National Association of Securities Dealers, ofte kalt NASD, har blitt fusjonert i Financial Industry Regulatory Authority - FINRA. Imidlertid eksisterer de forskjellige lisenstyper fra den tidligere NASD fortsatt og er utpekt med de samme navnene. FINRA har ansvar for å regulere verdipapirindustrien.
FINRA Bakgrunn
Reguleringsmyndigheten for finansiell industri ble stiftet i juli 2007 ved fusjonen av NASD med medlemsreguleringsavdelingen på New York Stock Exchange. FINRA er et ikke-statlig reguleringsorgan ansvarlig for håndhevelsen av forskriftene knyttet til verdipapirindustrien og dets ansatte. Byråets medlemmer er selskapene under regulering. Personer som arbeider i verdipapirindustrien blir ofte kalt registrerte representanter og er testet og lisensiert av FINRA, tidligere NASD.
Serie 7 Registrering
Serie 7 General Securities Representative Registrering er lisensen for en børsmegler som selger et bredt spekter av aksjer, obligasjoner, opsjoner, midler og investeringer i private plasseringer. I vanlig bruk er det sagt at en person med denne registreringen har en NASD- eller FINRA-serie 7-lisens. Enhver person ansatt av et aksjeselskap som samhandler med kunder som gir investeringsrådgivning og selger verdipapirer, må være en registrert representant for serie 7.
Serie 6 Registrering
En NASD / FINRA serie 6 registrert representant har lov til å selge administrerte investeringsprodukter, inkludert fond og variable forsikringsprodukter. En Serie 6-representant har ikke lov til å selge enkelte aksjer og obligasjoner eller engasjere seg i fondhandel på sekundære markeder, som for eksempel lukket fond eller børsnoterte fond. En registrert representant i serie 6 er ofte en forsikringsagent som får lisensen til å selge variable produkter og fond til sine kunder. En annen jobbkilde for serie 6 reps selger midler i en bank eller kredittforening.
Andre NASD / FINRA-lisenser
I et FINRA-medlems verdipapirforetak må forvaltnings- og tilsynsmedlemmen også ha en FINRA-registreringslisens av en eller annen form. Ulike posisjoner i verdipapirer krever forskjellige registreringer av NASD / FINRA-serier. Administrasjonsnivåregistreringer inkluderer serie 4, 9, 10, 23, 24, 26, 27, 28, 39, 51 og 53. Noen av disse registreringslisensene er som rektor eller leder for spesifikke typer verdipapirer, for eksempel serien 4 for en opsjonskonsulent og serien 51 for en kommuneforvalter.