Innholdsfortegnelse:
Selv om du kanskje har satt penger inn i 401 (k) planen din med forventningen, ville du ikke røre den til du ble pensjonert. Du kan kanskje finne deg selv lurer på om du kan få tilgang til noen av pengene for høyskoleopplæring. Enten du går tilbake til skolen selv, eller du har et barn klar til å forlate reiret, kan din 401 (k) være en kilde til midler du kan bruke, men hvordan du får tilgang til pengene, har en betydelig innvirkning på skattemessige konsekvenser.
Uttak av penger
Hvis du er over 59 1/2, kan du trekke ut penger fra din 401 (k) plan når du vil. Hvis du ikke har nådd den alderen, kan du imidlertid kun ta ut penger under begrensede omstendigheter, inkludert om du har forlatt jobben din og er 55 år eller eldre eller hvis du har økonomisk trengsel. IRS krever at du har et umiddelbart og tungt økonomisk behov, men tillater hver 401 (k) plan å bestemme seg selv som kvalifiserer. Så, avhengig av planen din, kan høyskoleopplæring være en tillatt grunn til en utfordring. Men hvis det ikke er det, kan du ikke trekke seg fra planen om å betale for college.
Skatt Konsekvenser av tilbaketrekking
Når du tar penger ut av din 401 (k) plan, må du inkludere den som en del av din skattepliktig inntekt - selv om du er over 59 1/2. Fordelen med å vente til 59 1/2 er at du kan ta pengene ut av en eller annen grunn og ikke være pålagt å betale ytterligere 10 prosent tidlig uttaksstraff. Selv om IRS gjenkjenner noen få unntak fra straffen, er det ikke tidlig unntak for høyere utdanningskostnader, så hvis du klikker på 401 (k) for høyskoleopplæring, skylder du inntektsskatt og en 10 prosent tidlig tilbaketrekningsstraff, selv om det kvalifiserer som en økonomisk motgang.
401 (k) Lån alternativ
IRS tillater også planer om å tillate lån fra 401 (k). Det er opp til hver plan, så hvis planen ikke tillater lån, er du ute av lykke. Men hvis lån er tillatt, kan du låne opp til $ 50 000 eller halvparten av din balanserte kontosaldo, avhengig av hvilken som helst. Du kan bruke provenyet av lånet til ethvert formål, inkludert å betale høyskoleopplæring. Deretter tilbakebetaler du lånet gjennom lønsettfradrag over fem år. Selv om du må betale renter på lånet, blir denne interessen lagt tilbake i 401 (k) planen din.
Låneskatt påvirkninger
Lån regnes ikke som skattepliktig fordeling fra 401 (k) -planen din, noe som betyr at du ikke skylder inntektsskatt eller den tidlige uttaksstraffen når du tar ut pengene. Men hvis du har standard på lånet, inkludert ikke å betale tilbake lånet umiddelbart hvis du forlater jobben, regnes gjenværende saldo som en skattepliktig fordeling. For eksempel, si at du låner $ 10.000 for collegeopplæring. Etter at du har betalt saldoen på lånet til $ 8000, blir du sparket og du betaler ikke saldoen. Den siste $ 8000 teller som skattepliktig inntekt og blir rammet med 10 prosent tidlig tilbaketrekningsstraff.