Innholdsfortegnelse:
Federal Housing Administration har hjulpet amerikanere med å få rimelige boliglån siden begynnelsen i 1934. FHA beskytter långivere ved å refundere dem ved husstandsstandard, noe som gjør dem mer villige til å låne ut til folk med mindre enn perfekt kreditt. Det er et byrå innen Institutt for bolig og byutvikling (HUD) som samler inn data, inkludert gjennomsnittlig kreditt score, for sine låntakere. Gjennomsnittlig FICO-poengsum for FHA-refinansieringer og kjøp har økt gjennom årene.
Det grunnleggende
FHA har et todelt kreditt score system for forsikring av lån. First-tier lån krever minimum nedbetaling på 3,5 prosent, mens andre tier lån krever minst 10 prosent. Det første nivået inkluderer de med FICO-score på 580 eller høyere, mens det andre nivået inkluderer de mellom 500 og 579. FHA forsikrer ikke lån med noe under 500. Minimumsbeløpet er basert på den laveste av de midterste kredittpoengene for alle låntakere. For eksempel må en låner med en tri-fusjonert FICO-rapport med en midtpoengsum på 753 og en medlåner med en midtpoengsum på 570, gjøre minst 10 prosent nedbetaling.
Data
Ifølge en FHA-oversikt for 2011 av HUD, er gjennomsnittlig FICO-poengsum på enkeltkjøpskjøp i januar 703, opp fra 702 i desember 2010. Den gjennomsnittlige kredittvurderingen på enfamiliehusfinansieringer gjennom FHA er 707, opp fra 705 i desember 2010. HUD konstaterer i oktober 2010 at "for første gang nådde gjennomsnittlig FICO-poengsum for forsikrede saker 700-nivået - faktisk 702." Gjennomsnittskarakteren fortsatte å øke noe i de følgende månedene for både kjøp og refinansieringstransaksjoner, ifølge HUD-data.
betraktninger
Manuell garantistyring tjener som en bedre avskrekkende for boliglånsbedrager enn automatiserte forsikringssystemer, ifølge Housing Wire. Også kjent som digital underwriting, er prosessen med å analysere låner kreditt kvalifiseringskriterier med elektroniske programvare brukes av FHA og konvensjonelle boliglån långivere. FHAs metode, Teknologi åpen til godkjente långivere (TOTAL), hadde en svindelsats på 3,76 prosent av et basseng på 20.000 FHA-lån som ble brukt til hjemmekjøp fra 2009 og 2010. Den gjennomsnittlige FICO-poengsummen for de bedrageriske lånene var 711.
Ekspert Insight
FHA reduserte FICO-poengsummen mellom sine gode og rimelige lån i 2010, ifølge Housing Wire. Lånekvalitetsstyringsfirmaet som leverte data, Quality Mortgage Service, rapporterer at i 2006 var gjennomsnittlig FICO-poengsum for FHA-forsikrede boliglån rangert som "gode" 665 og 603 for "rettferdige" lån. Denne 62-punkts gapet falt til en 19-punkts forskjell fire år senere. Data viser gode lån fra slutten av 2010, hadde gjennomsnittlig score på 707, mens rettferdige lån hadde en poengsum på 688. "Dette er gode nyheter for investorer på grunn av det økte antallet lån som går for verdipapirisering," sier en kvalitetsleder.