Innholdsfortegnelse:
- Hva er Mortgage Insurance?
- Hvor mye koster boliglånsforsikring?
- Når er boligforsikringsprinsippet kvalifisert for fjerning?
En av fordelene ved å ta ut et FHA-boliglån er at det ikke krever standard 20 prosent forskuddsbetaling som er nødvendig for å kvalifisere seg til et konvensjonelt boliglån. Dette gjør det mulig for mange låntakere å oppnå drømmen om boligeiendommer før de ikke må vente til de kan spare det betydelige beløpet for forskuddsbetaling. Avregningen for lav nedbetaling er månedlig boliglån forsikring (MI) som kan koste hundrevis av dollar i måneden. Til slutt finner mange låntakere seg en måte å slippe MI-premien fra deres månedlige boliglånsbetaling.
Hva er Mortgage Insurance?
Konvensjonelle lån krever en 20 prosent nedbetaling for å kompensere utlånerens risiko ved finansiering av et boliglån. Med et konvensjonelt lån garanterer utlåner bare et maksimumslån på 80 prosent av kjøpesummen. Med et statslån som et FHA-boliglån krever långivere bare en 3,5 prosent nedbetaling, noe som øker lånegarantien til et maksimalt lånebeløp på 97,5 prosent av kjøpesummen. For å sikre mot potensielle tap krever FHA-lån en månedlig boliglånsforsikring som er skilt fra huseiereforsikring. Dette er escrowed, eller rullet inn i den månedlige boliglånsbetalingen. Låntakeren gjør den månedlige boliglånsforsikringen til utlåner, som deretter videresender den til US Department of Housing and Urban Development, etaten som sikrer FHA-boliglånet.
Hvor mye koster boliglånsforsikring?
Ved utbruddet av et FHA-boliglån er det en 1,75 prosent forhåndsavgift basert på det totale lånebeløpet. Dette er premien som dekker de første 12 månedene av lånet, og det må finansieres til lånet eller betales kontant ved avsluttende. Den første månedlige låneforsikringsavgiften forfaller med den første boliglånsbetalingen og beregnes med fast rente fastsatt av US Department of Housing and Urban Development. Fra 2018 er prisen 0,85 prosent av lånebeløpet.
Når er boligforsikringsprinsippet kvalifisert for fjerning?
Fra januar 2018 kreves boliglånsforsikring for livet til et FHA-lån. Den eneste måten å avslutte MI-forpliktelsen, er å betale lånet i sin helhet enten ved refinansiering til et konvensjonelt boliglån eller ved å foreta det endelige lånet. Det er en lovforslag som foreslås i kongressen, kalt "Making FHA More Affordable Act of 2017" som foreslår å gå tilbake til politikken som var på plass før januar 2013-endringen. På den tiden var det tre ekstra måter å avslutte boliglånsforsikringsbetalinger, ifølge forbrukerens finansielle sikringsbyrå. Betalingen kunne fjernes når lånet ditt nådde halvveispunktet - for et 30-årig boliglån som ville være etter 15 års betaling. Eller du kan sende inn en vurdering som viser at hjemmet ditt har økt med 22 prosent. Og sist, premien ville ende på egen hånd basert på en dato som utlåner hadde gitt under underskrivelsen av avsluttende dokumenter. I alle tilfeller av tidlig oppsigelse av boliglånsforsikring må lånet være betalt som avtalt og for tiden i god stand med utlåner.
Hvis denne foreslåtte regningen til slutt går forbi kongressen og er signert i lov, vil disse alternativene nok en gang være tilgjengelig for kvalifiserende låntakere som ønsker å fjerne boliglånsforsikringspremier. Inntil da, refinansiering til en konvensjonell boliglån eller betaler FHA boliglån i sin helhet er de eneste måtene å fjerne boliglån forsikring utbetalinger.